Расчет коэффициентов платежеспособности

Финансовую устойчивость любой организации определяет ее стабильное финансовое положение. Оно характеризуется постоянным превышением доходов над расходами, свободным и эффективным управлением денежными потоками, независимостью от кредиторов, низким риском банкротства. Для оценки уровня финансовой устойчивости, как правило, в первую очередь применяются коэффициенты платежеспособности. Схематично их можно представить следующим образом:

Коэффициенты платежеспособности рассчитываются на основании показателей бухгалтерского баланса на последнюю отчетную дату. При этом их значение округляется с точностью до двух знаков после запятой (п. 3, ч. 2 п. 5, п. 6-8 Инструкции N 140/206).

Посчитанные на конец отчетного периода коэффициенты текущей ликвидности (К1) и обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) сопоставляются с их нормативными значениями в зависимости от основного вида экономической деятельности. Коэффициент обеспеченности обязательств активами (К3) сравнивается с его нормативным значением, равным для всех видов экономической деятельности не более 0,85, либо со значением 1 (для лизинговых организаций — 1,2).

Для определения уровня платежеспособности организации все три коэффициента необходимо учитывать в совокупности. В частности, организация признается платежеспособной, если коэффициент текущей ликвидности (К1) и (или) коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) имеют значения более нормативных или равные им. При этом коэффициент обеспеченности обязательств активами (К3) меньше либо равен 1 (для лизинговых организаций — 1,2) (подп. 3.1 п. 3 Постановления N 1672).

Напомним, установлено четыре критерия оценки платежеспособности организаций:

— с неплатежеспособностью, приобретающей устойчивый характер;

— с неплатежеспособностью, имеющей устойчивый характер (п. 3 Постановления N 1672).

Выводы, полученные по результатам расчета, используются при подготовке предварительных заключений по запросам экономических судов и информации о финансовом состоянии организации по запросам заинтересованных органов (ч. 1 п. 4 Инструкции N 140/206).

Кроме того, по результатам анализа финансового состояния и платежеспособности организации проводится подготовка экспертных заключений, которые используются в производстве по делам об экономической несостоятельности (банкротстве) (ч. 2 и 3 п. 4 Инструкции N 140/206).

Также следует учитывать уровень платежеспособности общества при принятии решения об объявлении и выплате дивидендов. Ведь такое решение может оказаться неправомерным, если общество имеет устойчивый характер неплатежеспособности в соответствии с законодательством об экономической несостоятельности (банкротстве) или если указанный характер появится у этого общества в результате выплаты дивидендов (ч. 5 ст. 72 Закона о хозобществах).

Итоги расчета коэффициентов оформляются согласно приложению к Инструкции N 140/206.

Рассмотрим на примере порядок расчета коэффициентов, используя данные из бухгалтерского баланса транспортной организации.

1. Рассчитываем коэффициент текущей ликвидности (К1) по формуле:

1.1. На 31.12.2019:

172 900 тыс. руб. / 93 460 тыс. руб. = 1,85.

1.2. На 31.12.2020:

330 750 тыс. руб. / 176 870 тыс. руб. = 1,87.

2. Считаем коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2), используя следующую формулу:

2.1. На 31.12.2019:

(21 800 тыс. руб. + 79 125 тыс. руб. — 48 900 тыс. руб.) / 172 900 тыс. руб. = 0,30.

2.2. На 31.12.2020:

(81 200 тыс. руб. + 88 355 тыс. руб. — 50 450 тыс. руб.) / 330 750 тыс. руб. = 0,36.

3. Рассчитываем коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (К3) по формуле, приведенной ниже:

3.1. На 31.12.2019:

(93 460 тыс. руб. + 79 125 тыс. руб.) / 221 800 тыс. руб. = 0,78.

3.2. На 31.12.2020:

(176 870 тыс. руб. + 88 355 тыс. руб.) / 381 200 тыс. руб. = 0,70.

4. Сопоставляем подсчитанные коэффициенты с их нормативными значениями.

В приведенном примере значения коэффициента текущей ликвидности (К1) и коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) выше нормативного. Значение коэффициента обеспеченности обязательств активами (К3) на конец года не превышает допустимого значения.

Напомним, для критерия оценки платежеспособности организации коэффициент обеспеченности обязательств активами (К3) сравнивается со значением 1. Когда он равен либо меньше 1, как в нашем случае, организация признается платежеспособной (подп. 3.1 п. 3 Постановления N 1672).

Исходя из анализа указанных коэффициентов можно сделать вывод, что транспортная организация признается платежеспособной и имеет финансовую устойчивость.

Коэффициент общей ликвидности

Уважаемый читатель! Из статьи Ты узнаешь, чем коэффициент общей ликвидности отличается от коэффициента текущей ликвидности. Факторный анализ и оценка коэффициента проводятся на примере реальной компании. Дается прогноз и раскрываются пути оптимизации показателя.

Коэффициент общей ликвидности: сущность, формула расчёта по балансу

Краткая общая характеристика коэффициента общей ликвидности представлена на рисунке. Подробное описание показателя дается ниже.

Коэффициент общей ликвидности: краткая характеристика

Коэффициент общей ликвидности может также называться общим показателем ликвидности, общим коэффициентом ликвидности. Иногда его используют как синоним коэффициента текущей ликвидности. Однако коэффициент общей ликвидности и коэффициент текущей ликвидности – это два разных показателя. Отличие состоит в том, что в формуле первого показателя участвуют долгосрочные обязательства, в то время как в формуле второго они отсутствуют.

Коэффициент общей ликвидности (Кол) – это отношение суммы всех ликвидных активов компании к сумме всех (краткосрочных и долгосрочных) платежных обязательств:

При этом, различные группы ликвидных средств и платежных обязательств входят в указанные суммы с определенными весовыми коэффициентами. А весовые коэффициенты, в свою очередь, учитывают значимость с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств. Больший весовой коэффициент имеют более ликвидные активы и срочные обязательства.

Данные для расчета коэффициента общей ликвидности берутся из бухгалтерского баланса. Показатель дает общую оценку изменения финансовой ситуации в целом с точки зрения ликвидности баланса. Поэтому он может использоваться при выборе наиболее надёжного партнёра.

Расчёт коэффициента общей ликвидности производится по формуле:

  • А1 — наиболее ликвидные активы: денежные средства (стр. 1250) + финансовые вложения (стр. 1240)
  • А2 — быстрореализуемые активы: дебиторская задолженность (стр. 1230) + прочие оборотные активы (стр. 1260)
  • А3 — медленно реализуемые активы: запасы (стр. 1210) + НДС (стр.1220)
  • П1 — наиболее срочные обязательства: кредиторская задолженность (стр. 1520) + прочие краткосрочные обязательства (стр. 1550)
  • П2 — краткосрочные пассивы: краткосрочные заемные средства (стр. 1510) + оценочные обязательства (стр. 1540)
  • П3 — долгосрочные пассивы: долгосрочные обязательства (стр. 1400) + доходы будущих периодов (стр. 1530)

Нормативное значение коэффициента общей ликвидности

Значение данного показателя должно быть не менее 1. Только в этом случае платежи считаются обеспеченными средствами. Чем выше показатель, тем больше у предприятия возможности погасить свои долги. Однако чрезмерное превышение показателя над нормативом свидетельствует о нерациональной структуре капитала и неэффективном его использовании.

Возможны несколько ситуаций:

  • Кол >1 – стоимость активов превышает стоимость обязательств. Предприятие наращивает платежную массу. У компании достаточно средств для покрытия долгов. Оно платежеспособно. Есть возможность для дальнейшего развития.
  • Кол = 1 – стоимость активов только покрывает обязательства. Предприятие платежеспособно, однако свободные средства отсутствуют. Нет свободных средств для развития.
  • Кол <1 – стоимость активов меньше суммы обязательств. У предприятия отсутствуют средства для покрытия задолженности. Оно не платежеспособно. Выход: привлечение кредитных средств, сокращение производства.

Анализ и оценка коэффициента на примере ООО «ДОК-15»

Компания занимается производством кухонной мебели. В таблице представлен бухгалтерский баланс предприятия из базы данных Федеральной службы государственной статистики РФ.

Таблица 1 –Бухгалтерский баланс ООО «ДОК-15»

Бухгалтерский баланс предприятия

На основании данных бухгалтерского баланса сгруппируем активы и пассивы в соответствующие группы, полученные данные занесем в таблицу и рассчитаем коэффициент общей ликвидности.

Таблица 2 — Расчет коэффициента общей ликвидности, тыс. руб.

Показатель 2017 2018 Изменение Темп роста, %
А1 36317 446623 410306 1230
А2 215974 326554 110580 151
А3 2022495 1993813 -28682 99
П1 687943 1128564 440621 164
П2 38917 21491 -17426 55
П3 1816377 2016785 200408 111
Коэффициент общей ликвидности 0.6 0.69 0.09 115

Группировка активов и пассивов

Из данных таблицы видно, что в 2018 г. по сравнению с 2017 г. активы предприятия изменились следующим образом. Увеличились на 410306 тыс. руб. наиболее ликвидные активы , на 110580 тыс. руб. — быстро реализуемые активы. Уменьшились на 28682 тыс. руб. медленно реализуемые активы.

Изменения в пассивах предприятия: выросли наиболее срочные обязательства и долгосрочные пассивы на 440621 тыс. руб. и 200408 тыс. руб. соответственно, сократились краткосрочные пассивы на 17426 тыс. руб.

Общий показатель ликвидности

Расчеты коэффициента общей ликвидности показали, что в 2017 г. он составлял 0,6. В 2018 г. показатель вырос на 0,09 пункта и составил 0,69. Не смотря на некоторый рост, значение коэффициента остается ниже рекомендованного. Что свидетельствует о недостаточности у предприятия средств для покрытия обязательств.

Факторный анализ

Изучив динамику коэффициента общей ликвидности, необходимо оценить факторы его изменения. Это необходимо для того, чтобы выявить основные причины ухудшения или улучшения финансового положения предприятия. Факторный анализ проведем способом цепной подстановки. Данный способ является универсальным, так как используется во всех типах факторных моделей.

Таблица 3 — Факторный анализ коэффициента общей ликвидности

Показатель Т0 Т1 ± %
Коэффициент общей ликвидности (КОЛ) 0.60 0.69 0.09 115
Абсолютно ликвидные активы (группа А1) 36317 446623 410306 1230
Быстрореализуемые активы (группа А2) 215974 326554 110580 151
Медленно реализуемые активы (группа А3) 2022495 1993813 -28682 99
Срочные обязательства (группа П1) 687943 1128564 440621 164
Краткосрочные пассивы (группа П2) 38917 21491 -17426 55
Долгосрочные обязательства (группа П3) 1816377 2016785 200408 111
Факторные расчеты
КОЛ0 = (А10+0,5*А20+0,3*А30)/(П10+0,5*П20+0,3*П30) 0.60
КОЛусл1 = (А11+0,5*А20+0,3*А30)/(П10+0,5*П20+0,3*П30) 0.93
КОЛусл2 = (А11+0,5*А21+0,3*А30)/(П10+0,5*П20+0,3*П30) 0.97
КОЛусл3 = (А11+0,5*А21+0,3*А31)/(П10+0,5*П20+0,3*П30) 0.96
КОЛусл4 = (А11+0,5*А21+0,3*А31)/(П11+0,5*П20+0,3*П30) 0.71
КОЛусл5 = (А11+0,5*А21+0,3*А31)/(П11+0,5*П21+0,3*П30) 0.72
КОЛ1 = (А11+0,5*А21+0,3*А31)/(П11+0,5*П21+0,3*П31) 0.69
Изменение коэффициента общей ликвидности за счёт факторов:
абсолютно ликвидных активов (группы А1) : КОЛусл1 — КОЛ0 0.33
быстрореализуемых активов (группы А2): КОЛусл2 — КОЛусл1 0.04
медленно реализуемых активов (группы А3): КОЛусл3 — КОЛусл2 -0.01
наиболее срочных обязательств (группы П1): К0Лусл4 — КОЛусл3 -0.25
краткосрочных пассивов (группы П2): КОЛусл5 — КОЛусл4 0.004
долгосрочных обязательств (группы П3): КОЛ1 — КОЛусл5 -0.02
Баланс отклонений 0.09

Таким образом, коэффициент общей ликвидности в 2018 году по сравнению с 2017 увеличился на 0,09 пункта и составил 0,69. Это изменение явилось результатом следующих факторов:

  • увеличения абсолютно ликвидных активов (А1) 0,33
  • увеличения быстро реализуемых активов (А2) 0,04
  • уменьшения медленно реализуемых активов (А3) -0,01
  • увеличения наиболее срочных обязательств (П1) -0,25
  • уменьшения краткосрочных пассивов (П2) 0,00
  • увеличения долгосрочных обязательств (П3) -0,02

На рисунке представлены факторы изменения анализируемого показателя. Факторы, указанные в желтых ячейках (изменение текущих активов и изменение обязательств) – это факторы первого порядка. В зеленых и оранжевых ячейках – факторы второго порядка, влияющие на изменение текущих активов и обязательств соответственно.

Факторы изменения коэффициента общей ликвидности

Прогнозирование коэффициента общей ликвидности ООО «ДОК-15»

Чтобы понять тренд показателя и спрогнозировать его дальнейшее изменение необходимо провести анализ динамики изменения коэффициента за несколько отчетных периодов. Рассчитаем коэффициент общей ликвидности за 2013-2018 гг.

Таблица 4 – Коэффициенты общей ликвидности в 2013-2018 гг.

Показатель 2013 2014 2015 2016 2017 2018
А1 89104 143314 280002 37763 36317 446623
А2 434666 987536 882192 511402 215974 326554
А3 545731 686365 921768 1575779 2022495 1993813
П1 1083017 1821843 2074072 249562 687943 1128564
П2 38063 38917 21491
П3 163425 221603 177588 2259643 1816377 2016785
Коэффициент общей ликвидности 0.42 0.45 0.47 0.81 0.60 0.69

Линия тренда коэффициента общей ликвидности

Расчеты и анализ показали следующее. Значение коэффициента общей ликвидности с каждым годом росло, начиная с 0,42 в 2013 году до 0,69 в 2018 году. Исключение составляет лишь 2017 год, когда его значение снизилось до 0,6 после резкого скачка в 2016 году до 0,81.

В целом, как видно из рисунка, намечается повышающийся тренд. При этом значение коэффициента на всем протяжении анализируемого периода ниже нормативного.

Коэффициент общей ликвидности. Формула расчета по балансу. Пример расчета в Excel

Подробно разберем коэффициент общей ликвидности предприятия, его формулу расчета по балансу и практический пример.

Общий показатель ликвидности предприятия. Определение

Коэффициент общей ликвидности предприятия (аналог: общий показатель ликвидности) – показатель отражающий способность предприятия погашать все краткосрочные и долгосрочные финансовые обязательства перед кредиторами за счет всех активов. Данный коэффициент представляет собой отношение взвешенной суммы активов с различной степенью ликвидности к взвешенным пассивам предприятия.

Оценка стоимости бизнеса Финансовый анализ по МСФО Финансовый анализ по РСБУ
Расчет NPV, IRR в Excel Оценка акций и облигаций

Коэффициент общей ликвидности. Формула расчета по балансу

Для расчета общего коэффициента ликвидности необходимо все активы предприятия суммировать с весовыми коэффициентами в зависимости от скорости их реализуемости, а пассивы оценить по сроку погашения обязательств. В таблице ниже показаны различные виды активов и пассивов предприятия. В данной формуле не используется сложно реализуемые активы и постоянные пассивы предприятия (их весовой коэффициент равен нулю).

Виды активов предприятия Виды пассивов предприятия
А1 Максимально ликвидные активы предприятия – денежные средства и кратк. финансовые вложения. П1 Срочные обязательства предприятия перед заемщиками.
А2 Среднереализуемые активы – краткосрочная дебиторская задолженность. П2 Среднесрочные обязательства – краткосрочные кредиты.
А3 Медленно реализуемые активы – запасы предприятия, дебиторская задолженность более 12 месяцев. П3 Долгосрочные пассивы предприятия.
А4 Сложно реализуемые активы предприятия – внеоборотные средства. П4 Постоянные пассивы – собственный капитал предприятия.

Формула оценки общей ликвидности предприятия имеет следующий вид:

где:

Кол – общий коэффициент ликвидности предприятия;

А1, А2, А3 – активы предприятия по степени реализуемости;

П1, П2, П3 – пассивы предприятия по степени срочности погашения.

Коэффициент общей ликвидности норматив

По нормативным значениям общая ликвидность предприятия должна быть больше 1. Чем больше значение данного показателя, тем выше способность предприятия расплатиться со своими обязательствами. Чрезмерно высокие значения могут свидетельствовать о неудовлетворительном управлении активами предприятия, т.е. о наличии большого объема запасов, финансовых вложений и т.д.

Оценка коэффициентов ликвидности на примере ОАО «Газпром»

Пример расчета коэффициента общей ликвидности предприятия в Excel

Рассмотрим практический пример расчета коэффициента общей ликвидности предприятия в программе Excel. Для этого будет использовать финансовую отчетность предприятия ОАО «Газпром». Для расчета значений активов предприятия по балансу воспользуемся формулами:

А1 = стр. 1240 + стр. 1250

А3 = стр. 1210 + стр. 1232 + стр. 1220 + стр. 1260

Формулы расчетов пассивов предприятия по балансу следующие:

П2 = стр. 1550 + стр. 1510

П3 = стр. 1400 + стр. 1530 + стр. 1540

На рисунке ниже представлен баланс ОАО «Газпром» со строками для оценки общей ликвидности предприятия.

Формула расчета общей ликвидности предприятия в Excel будет иметь следующий вид:

Общая показатель ликвидности предприятия. Формула расчета в Excel

Для предприятия ОАО «Газпром» общий коэффициент ликвидности близок к нулю, несмотря на несоответствие нормативу, предприятие является лидером в своей отрасли и для полного финансового анализа необходимо рассчитать другие коэффициентов. Показатель общей ликвидности предприятия не отражает способность компании погашать обязательства за счет различных видов активов (по степени реализуемости). Для этого используют другие коэффициенты ликвидности: коэффициент текущей ликвидности, коэффициент абсолютной и быстрой ликвидности. Более подробно про коэффициент текущей ликвидности читайте в статье: «Коэффициент текущей ликвидности предприятия (Curret Ratio). Формула. Норматив».

Глава 3. Нормативы ликвидности банка

Об оценке ликвидности кредитных организаций региона см. Рекомендации по проведению анализа деятельности кредитных организаций и развития банковских услуг в регионе, направленные Указанием оперативного характера Банка России от 28 декабря 2004 г. N 151-Т

Информация об изменениях:

Указанием Банка России от 18 февраля 2005 г. N 1549-У в пункт 3.1 настоящей Инструкции внесены изменения

3.1. В целях контроля за состоянием ликвидности банка, то есть его способности обеспечить своевременное и полное выполнение своих денежных и иных обязательств, вытекающих из сделок с использованием финансовых инструментов, устанавливаются нормативы мгновенной, текущей, долгосрочной ликвидности, которые регулируют (ограничивают) риски потери банком ликвидности и определяются как отношение между активами и пассивами с учетом сроков, сумм и типов активов и пассивов, других факторов.

Информация об изменениях:

Указанием Банка России от 3 ноября 2009 г. N 2324-У в пункт 3.2 настоящей Инструкции внесены изменения, вступающие в силу с 1 июля 2010 г.

3.2. Норматив мгновенной ликвидности банка (Н2) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение одного операционного дня и определяет минимальное отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме обязательств (пассивов) банка по счетам до востребования, скорректированных на величину минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования, определяемую в порядке, установленном пунктом 3.7 настоящей Инструкции. Норматив мгновенной ликвидности банка (Н2) рассчитывается по следующей формуле:

где

Лам — высоколиквидные активы, то есть финансовые активы, которые должны быть получены в течение ближайшего календарного дня и (или) могут быть незамедлительно востребованы банком и (или) в случае необходимости могут быть реализованы банком в целях незамедлительного получения денежных средств, в том числе средства на корреспондентских счетах банка в Банке России, в банках — резидентах Российской Федерации, во Внешэкономбанке, в банках стран, имеющих страновые оценки «0», «1», в Международном банке реконструкции и развития, Международной финансовой корпорации и Европейском банке реконструкции и развития, средства в кассе банка. Показатель Лам рассчитывается как сумма остатков на счетах NN 30210, 30213 и кодов 8909, 8910, 8921, 8962, 8967, 8969, 8972;

— величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования, определенная в порядке, установленном пунктом 3.7 настоящей Инструкции (код 8922).

Минимально допустимое числовое значение норматива Н2 устанавливается в размере 15 процентов.

Информация об изменениях:

Указанием Банка России от 26 июня 2009 г. N 2254-У в пункт 3.3 настоящей Инструкции внесены изменения

3.3. Норматив текущей ликвидности банка (Н3) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение ближайших к дате расчета норматива 30 календарных дней и определяет минимальное отношение суммы ликвидных активов банка к сумме обязательств (пассивов) банка по счетам до востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней, скорректированных на величину минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней, определяемую в порядке, установленном пунктом 3.7 настоящей Инструкции. Норматив текущей ликвидности банка (Н3) рассчитывается по следующей формуле:

где

Лат — ликвидные активы, то есть финансовые активы, которые должны быть получены банком и (или) могут быть востребованы в течение ближайших 30 календарных дней и (или) в случае необходимости реализованы банком в течение ближайших 30 календарных дней в целях получения денежных средств в указанные сроки. Показатель Лат рассчитывается как сумма высоколиквидных активов (показатель Лам) и остатков на счетах (частей остатков на счетах): NN 30233, 31903 (в части, не вошедшей в расчет кода 8921), 31904, 32003 (в части, не вошедшей в расчет кода 8910), 32004, 32103 (в части, не вошедшей в расчет кода 8910), 32104, 32203 (в части, не вошедшей в расчет кода 8910 и пункта «ж» абзаца второго кода 8989), 32204, 32303 (в части, не вошедшей в расчет кода 8910 и пункта «ж» абзаца второго кода 8989), 32304, 44101, 44102, 44103, 44202, 44203, 44204, 44302, 44303, 44304, 44402, 44403, 44404, 44503, 44603, 44703, 44803, 44903, 45003, 45103, 45203, 45303, 45403, 45502, 45601, 45701, 46002, 46102, 46202, 46302, 46402, 46502, 46602, 46702, 46802, 46902, 47002, 47102, 47202, 47302, 51201, 51202, 51301, 51302, код 8908, код 8950, код 8984, код 8989, код 8995, — код 8938, — код 8987;

— величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней, определяемая в порядке, установленном пунктом 3.7 настоящей Инструкции (код 8930).

Минимально допустимое числовое значение норматива Н3 устанавливается в размере 50 процентов.

Информация об изменениях:

Указанием Банка России от 26 июня 2009 г. N 2254-У в пункт 3.4 настоящей Инструкции внесены изменения

3.4. К высоколиквидным (Лам) и ликвидным (Лат) активам относятся только те финансовые активы банка из числа перечисленных в пунктах 3.2 и 3.3 настоящей Инструкции, в том числе вошедшие в портфели однородных ссуд и однородных требований, которые в соответствии с Положением Банка России N 254-П и Положением Банка России N 283-П относятся к I и II категориям качества. Высоколиквидные и ликвидные активы включаются в расчет нормативов Н2 и Н3 за вычетом расчетного резерва на возможные потери по указанным активам в соответствии с Положением Банка России N 254-П и Положением Банка России N 283-П. Финансовые активы банка, сгруппированные в портфели однородных ссуд и однородных требований, включаются в расчет за вычетом сформированного резерва на возможные потери по данным портфелям в соответствии с Положением Банка России N 254-П и Положением Банка России N 283-П соответственно пропорционально объему активов, входящих в портфели однородных ссуд и однородных требований и включенных в расчет показателей Лам и Лат.

Кроме активов I и II категорий качества в расчет показателей Лам и Лат включаются остатки на балансовых счетах, по которым в связи с отсутствием по ним кредитного риска не предъявляются требования по определению расчетных резервов и формированию резервов на возможные потери в соответствии с Положением Банка России N 254-П и Положением Банка России N 283-П. В расчет показателей Лам и Лат включаются активы, числящиеся на соответствующих балансовых счетах, если они планируются банком к получению в форме, позволяющей отнести их к высоколиквидным и ликвидным активам.

Активы, по которым осуществляется переоценка в порядке, предусмотренном Положением Банка России N 302-П, включаются в расчет показателей Лам и Лат с учетом суммы отрицательной и положительной разниц по переоценке.

Информация об изменениях:

Указанием Банка России от 31 марта 2008 г. N 1991-У пункт 3.5 настоящей Инструкции изложен в новой редакции

3.5. Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы и определяет максимально допустимое отношение кредитных требований банка с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, к собственным средствам (капиталу) банка и обязательствам (пассивам) с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, скорректированным на величину минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций), определяемую в порядке, установленном пунктом 3.7 настоящей Инструкции. Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) рассчитывается по следующей формуле:

где

Крд — кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, а также пролонгированные, если с учетом вновь установленных сроков погашения кредитных требований сроки, оставшиеся до их погашения, превышают 365 или 366 календарных дней, за вычетом сформированного резерва на возможные потери по указанным кредитным требованиям в соответствии с Положением Банка России N 254-П и Положением Банка России N 283-П (код 8996);

ОД — обязательства (пассивы) банка по кредитам и депозитам, полученным банком, за исключением суммы полученного банком субординированного кредита (займа, депозита) в части остаточной стоимости, включенной в расчет собственных средств (капитала) банка, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам банка с оставшимся сроком погашения свыше 365 или 366 календарных дней (код 8918, код 8997);

— величина минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций), не вошедшим в расчет показателя ОД, определяемая в порядке, установленном пунктом 3.7 настоящей Инструкции (код 8978).

Максимально допустимое числовое значение норматива Н4 устанавливается в размере 120 процентов.

Информация об изменениях:
Информация об изменениях:

Указанием Банка России от 31 марта 2008 г. N 1991-У настоящая Инструкция дополнена пунктом 3.7

3.7. Показатели определяются как минимальный совокупный остаток средств по счетам юридических (кроме кредитных организаций) и физических лиц, участвующих в расчете кодов 8922, 8930, 8978, предусмотренных приложением 1 к настоящей Инструкции, сложившийся за расчетный период по результатам суммирования остатков по состоянию на первое число каждого месяца расчетного периода в пределах 0,1% средней величины совокупных остатков средств по соответствующим счетам юридических и физических лиц за расчетный период.

Для целей определения показателей расчетный период равен 18 месяцам, предшествующим дате расчета.

Показатель определяется как минимальный из . . где

i = 1, 2 . 18

n — число счетов юридических и физических лиц, участвующих в расчете за расчетный период,

где

— сумма остатков средств на счетах юридических и физических лиц, принимаемых в расчет по состоянию на первое число i-го месяца расчетного периода,

— j-ый остаток по счету юридического или физического лица из , где j = 1, 2 . n.

Расчет показателей осуществляется в порядке, установленном настоящим пунктом для показателя по остаткам средств на счетах соответствующей срочности.

Банк вправе самостоятельно принять решение о включении в расчет нормативов Н2, Н3 и Н4 показателей . Информация о принятии такого решения уполномоченным органом банка доводится банком до территориального учреждения Банка России, осуществляющего надзор за его деятельностью, в письменном виде в течение семи рабочих дней с даты принятия решения. В случае принятия банком решения не включать в расчет нормативов Н2, Н3 и Н4 показатели указанные показатели принимаются в расчет с нулевым значением.

Определение значений остатков средств на соответствующих счетах на каждую отчетную дату расчетного периода осуществляется на основе фактических отраженных в документах бухгалтерского учета данных о величине остатков средств на отдельных лицевых счетах, включаемых в расчет показателей В качестве источников данных используется форма отчетности 0409101 «Оборотная ведомость по счетам бухгалтерского учета кредитной организации», установленная Указанием Банка России от 16 января 2004 года N 1376-У «О перечне, формах и порядке составления и представления форм отчетности кредитных организаций в Центральный банк Российской Федерации» (в редакции Указания Банка России от 17 февраля 2006 года N 1660-У), зарегистрированным Министерством юстиции Российской Федерации 23 января 2004 года N 5488; 23 марта 2006 года N 7613; 18 декабря 2006 года N 8630; 29 марта 2007 года N 9168; 25 июня 2007 года N 9679; 17 сентября 2007 года N 10155; 11 декабря 2007 года N 10669 («Вестник Банка России» от 12 февраля 2004 года N 12-13; от 30 марта 2006 года N 19-20; от 21 декабря 2006 года N 71; от 30 марта 2007 года N 17; от 28 июня 2007 года N 37; от 27 сентября 2007 года N 55; от 17 декабря 2007 года N 69) (далее — Указание Банка России N 1376-У).

Как рассчитать ликвидность в 2021 — FAQ для чайников

Часто бизнесменам приходится слышать такое понятие, как «ликвидность», неважно, какое вы звено в экономике – крупный системообразующий холдинг, или ИП на упрощенке («УСН 6»). Высокая степень ликвидности неизменно характеризуется успехом, популярностью и продаваемостью бизнеса. На самом деле, это обширное понятие, которое включает в себя разновидности и не один способ анализа. Так что же такое ликвидность и что она значит для бизнеса? Рассмотрим ответ на вопрос в данной статье.

Завод на фоне заката и реки

Что такое ликвидность простыми словами

Такое понятие в экономике обозначает то, насколько быстро возможно продать какой-либо предмет, товар, экономически выгодно по стоимости, установленной на рынке. Чем быстрее возможно совершить подобную сделку, тем более ликвидным будет объект экономической оценки. А формула коэффициента общей ликвидности – один из ключевых показателей бухгалтерской аналитики.

В пример можно привести заводские станки. Реализуемость такого актива считается невысокой, так как реализация в короткие сроки и по выгодной цене будет проблематична. А вот такая вещь, как деньги обладают абсолютной ликвидностью, так как независимо от ситуации, пользуются популярностью и обмениваются на все категории товаров.

В данных примерах деньги и станки носят название «активы», что на финансовом языке обладает смыслом «имущество». Такой параметр может относиться не только к отдельному активу, но и к компании.

Графики роста на компьютере

Ликвидность в бизнесе

Этот признак имеет важную роль при осуществлении хозяйственной деятельности, как для крупных игроков рынка, так и для малых или средних предприятий, которым характерна упрощенная система бухучета. Каждый бизнесмен знает, что для реализации товаров или услуг нужно, чтобы они были популярны и востребованы. Также скорость реализации организации является признаком того, успешно ли она существует в рамках рыночных отношений в целом.

Ликвидность в сфере инвестиций

Подобный признак инвестиционной деятельности – это один из важнейших критериев для того, чтобы принять решение о вложении в определенное средство. Другими параметрами, которые также необходимо оценить, являются доходность и рискованность. Чаще инвестиционная скорость реализации рассчитывается обратной пропорцией доходности, то есть при увеличении ликвидности доходность снижается.

Виды ликвидности

Помимо общего показателя ликвидности, данная экономическая категория может быть нескольких других видов:

  • Текущая или краткосрочная. Указывает на то, обладает ли компания возможностью погашать краткосрочные займы и обязательства с использованием собственных ресурсов, с высокой степенью ликвидности. Для формулы коэффициент текущей ликвидности нужно оценивать денежные активы и дебиторскую задолженность.
  • Быстрая или срочная. Указывает на способность фирмы рассчитаться с долгами при использовании высоколиквидных ресурсов, например, материалов.

Формула коэффициента критической ликвидности отражает уровень способности покрывать обязательства за счет своих активов, это частное от деления суммы быстрореализуемых активов на величину краткосрочных обязательств.

  • Мгновенная ликвидность или абсолютная. Отражает способность предприятия погашать дневную задолженность с помощью своих свободных ресурсов. Коэффициент мгновенной ликвидности рассчитывается как сумма активов, задолженности, кратковременных инвестиций, поделенная на текущие нужды компании.
  • Кроме перечисленных разновидностей можно выделить несколько типов, которые зависят от активов, которые оцениваются. Например, коэффициент ликвидности при мобилизации средств, который рассчитывается как соотношение материально-производственных запасов и затрат к краткосрочным обязательствам. Формула коэффициента промежуточной ликвидности – отношение высоколиквидных текущих активов компании к её краткосрочным обязательствам перед контрагентами.

Мужчина грузит товары

Ликвидность товара

Высоколиквидная продукция может быть реализована в кратчайшие сроки, то есть в течение одного дня. Средней степенью обладают товары, которые могут реализовать в период от одного дня до нескольких недель. Остальные варианты считаются продукцией с низкой степенью реализуемости.

К товарам также относят такой вид активов, как валюта. Она, как и прочие предметы, обладает характеризуется параметром ликвидности. По своей сути она является товаром с достаточной высокой степенью продаваемости. Но это относится не ко всем типам, например, редкие виды валюты будут продаваться намного хуже, чем популярные, как евро или доллар.

К числу товаров также можно отнести ценные бумаги. При их приобретении роль рассматриваемого параметра – это наиболее важный признак, для определения того, стоит ли приобрести конкретный вид средств. Большая часть ценных бумаг, как и валюта, имеют высокую меру продаваемости, но бывают и исключения. Низкий параметр характерен для собственности малых и средних участников рынка. А также тем, кто имеет непогашенные долги.

Савичева Ольга

Ликвидность компании

Относительно организации, ликвидность предприятия – это отношение задолженностей к ликвидным активам. Другими словами, ликвидность бухгалтерского баланса показывает, как быстро фирма может погасить все свои долги. В повседневном общении, дефиниции «ликвидность» и «платежеспособность» являются синонимами и всегда идут рядом. Причем неважно какой у хозяйствующего субъекта доход: многомиллиардный или обороты ИП далеки от предельного размера, превышение которого могло бы лишить его заветного режима «упрощенка 6 процентов».

Ликвидные – это, так называемая, собственность, которая может быть очень быстро продана по рекомендуемой средней рыночной стоимости. Именно эти имущественные предметы отражаются в балансе – годовом бухгалтерском отчете, в самых первых пунктах. Активы разделяются на два вида: оборотные и внеоборотные.

Структура активов предприятия

Оборотными называются такие разновидности имущества, которые позволяют организации получать доход на протяжении временного отрезка, равного одному году. Обычно все те предметы, которыми предприятие пользуется в производственном процессе или при расчетах с контрагентами, и входят в состав указанной категории. Это могут быть такие предметы как: дебиторская задолженность, вложения финансовых средств, сделанные на срок, не превышающий один год, а также прочие подобные категории.

Внеоборотные – это такой вид собственности, которые имеется возможность использовать сроком более, чем один год. И все это время они могут помочь заработать и получить определенную прибыль. К такому типу активов можно отнести следующие: патенты, различные виды производственного и офисного оборудования, а также финансовые вложения, которые сделаны на срок, превышающий один год.

Считается, что оборотные активы обладают степенью продаваемости выше, по сравнению с внеоборотной формой

Такие средства по степени их востребованности на рынке можно разделить на четыре подвида:

  • А1 – это наиболее быстропродаваемый вид, к которому относится следующее: деньги, которые находятся на расчетных счетах предприятия, а также вложения финансовых средств, сделанные на срок, не превышающий один год.
  • А2 – предметы, которые возможно быстро реализовать. К этой категории возможно отнести краткосрочную дебиторскую задолженность.
  • А3 – предметы, которые реализуются медленно. В этот вид могут входить следующие виды имущества: материальные запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторская задолженность долгого срока.
  • А4 – это ресурсы со сложной степенью реализации, к которым имеют отношение внеоборотные активы.

Активы по признаку востребованности

Категория полная противоположность понятию активы – пассивы компании. К такому виду собственности можно отнести следующее: собственные капитальные запасы организации, например, уставный или акционерный капитал, средства, взятые в заем у кредитных и прочих организаций.

Указанную собственность также возможно делить на четыре категории по возможности срока их оплаты:

  • П1 – срочные для оплаты пассивы. Это такие обязательства, как кредиторская задолженность предприятия.
  • П2 – пассивы с коротким сроком оплаты. В такую категорию включаются следующее: займы и кредитные средства, взятые на короткий срок, долги перед участниками по дивидендам или прочим видам доходов.
  • П3 – обязательства с длинным сроком погашения. К ним онтосятся займы и кредиты, выданные не на один год.
  • П4 – устойчивый вид пассивов. Это, к примеру: доходы, которые будут получены в будущих периодах, резервы, разработанные для предстоящих в будущем расходов и необходимых выплат.

Все оглашенные признаки, найденные в совокупности, помогут определить ликвидность баланса или ликвидность предприятия в целом.

Ликвидность банка

Ликвидность в отношении кредитной организации – условная категория. Если говорить простыми словами, то общий показатель ликвидности показывает способность банка закрыть обязательства перед клиентами, которые открыли счета и держат свои денежные средства. Следует понимать, что при выдаче банком кредита количество денежных ресурсов в нем становится ниже, соответственно, понижается продаваемость данного кредитного заведения.

Савичева Ольга

Для того, чтобы банк постоянно имел высокий уровень указанного показателя, важно, чтобы у него имелись резервы для предстоящих расходов. Причем резервные средства не обязательно должны быть выражены в денежном эквиваленте. Это также ресурсы, вложенные в активы, ценные бумаги например, в акции или облигации.

Такие ценности можно в срочном порядке и быстро реализовать для того, чтобы увеличить уровень своей продаваемости. Так как деятельность банковских организаций на территории Российской Федерации централизована, то отслеживание ликвидности банков входит в компетенцию Центробанка.

Кроме этого, банк – компания, поэтому может иметь у себя на балансе предметы с низкой степенью продаваемости, например, внеоборотные активы, такие как здания, оборудование и прочее.

Ликвидность рынка

Показателем ликвидности могут обладать не только крупные компании или ИП на УСН, но и рынки в целом. Например, фондовый рынок, рынок услуг. Для рынка общий показатель ликвидности будет считаться высоким в той ситуации, когда на нем постоянно совершается большое количество видов сделок, но с условием, что разница между ценами покупок и продаж небольшая. Ключевое условие — чтобы сделок было как можно больше. Это нужно для того, чтобы одна конкретная сделка не смогла слишком сильно повлиять на среднюю стоимость товара.

Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: